Analisis EUR/USD carta 5M

Pasangan mata wang EUR/USD terus didagangkan mengikut "peraturannya" sendiri. Selepas kejatuhan ketara dalam sebut harga sejurus selepas mesyuarat Rizab Persekutuan AS, dan sepanjang kira-kira satu setengah minggu, kini tiba masanya untuk pembetulan. Kami masih berpendapat bahawa lonjakan terkini dalam pengukuhan dolar AS tidak munasabah. Lebih-lebih lagi, sebarang kenaikan berterusan dolar AS sukar diterima apabila konflik di Timur Tengah semakin reda, lalu lintas di Selat Hormuz hampir kembali normal, dan harga minyak kembali ke paras sebelum konflik. Di samping itu, Bank Pusat Eropah telah mula mengetatkan dasar monetarinya. Namun begitu, pasaran seolah-olah mengabaikan semua faktor ini dan terus membeli dolar. Berhubung dagangan semalam, laporan inflasi Jerman mungkin mencetuskan tekanan jual ke atas euro. Pada masa sama, laporan JOLTS — Kaji Selidik Kekosongan Pekerjaan dan Peredaran Tenaga Buruh AS — boleh menjadi pemangkin pengukuhan dolar AS. Walaupun begitu, tiada pergerakan ketara dikesan pada separuh pertama hari, dan pada separuh kedua dolar pula melemah... Sekali lagi, data makroekonomi nampaknya diabaikan.

Dari sudut teknikal, pasangan ini masih berada dalam aliran menurun, tetapi euro mempunyai peluang untuk naik sekurang-kurangnya hingga garisan Senkou Span B. Secara keseluruhan, euro telah melemah selama dua bulan, walaupun bertentangan dengan faktor asas dan geopolitik. Pada masa ini, tiada garisan tren yang jelas, dan aliran menaik jangka panjang kekal utuh pada carta masa yang lebih tinggi.

Pada carta masa 5 minit, pada hari Selasa, dua isyarat dagangan terbentuk. Pada permulaannya, harga membuat lantunan daripada garisan Kijun-sen dengan ralat minimum. Semasa sesi Amerika, harga meningkat dan mencapai paras 1.1433, daripada situ ia melantun dan mula turun semula ke garisan kritikal. Justeru, pedagang berpeluang membuka dua kedudukan dagangan, dan kedua-duanya menghasilkan keuntungan.

Laporan COT

Laporan COT (Komitmen Pedagang) terkini bertarikh 23 Jun. Rajah pada carta masa mingguan jelas menunjukkan bahawa kedudukan bersih pedagang bukan komersial kekal dalam fasa menaik tetapi telah merosot dengan ketara susulan acara geopolitik. Para pedagang telah mengurangkan pegangan euro dan berpindah kepada dolar Amerika Syarikat dalam beberapa bulan kebelakangan ini. Dasar yang diperjuangkan oleh Donald Trump kekal tidak berubah, namun dolar bertindak sebagai mata wang rizab untuk suatu tempoh. Proses ini bagaimanapun mungkin sudah hampir mencapai penghujungnya.

Kita masih belum melihat sebarang faktor asas yang menyokong pengukuhan euro, tetapi terdapat banyak faktor yang memihak kepada kelemahan dolar AS. Perang di Timur Tengah menjadikan dolar lebih menarik untuk sementara waktu, tetapi apabila tempoh keberkesanan faktor ini tamat, keadaan dijangka kembali seperti sediakala. Ia juga mungkin bahawa tempoh tersebut sudah pun berakhir. Dalam jangka panjang, euro boleh jatuh serendah $1.08 (garis aliran), namun aliran menaik masih kekal relevan. Dalam beberapa bulan kebelakangan ini, pasangan mata wang ini tidak mendekati garisan tersebut dengan ketara.

Kedudukan garis merah dan biru pada penunjuk menunjukkan keseimbangan antara tekanan pembelian dan tekanan penjualan. Sepanjang minggu pelaporan yang lalu, bilangan kedudukan panjang dalam kumpulan bukan komersial meningkat sebanyak 19,300, manakala bilangan kedudukan pendek bertambah sebanyak 23,500. Akibatnya, kedudukan bersih susut sebanyak 4,200 kontrak dalam tempoh seminggu.

Analisis EUR/USD carta 1H

Pada carta masa setiap jam, satu aliran menurun yang kuat dan tidak berasas terus berlanjutan. Keadaan di Timur Tengah kekal tegang, namun kami tidak menganggap serangan berbalas antara Iran dan Amerika Syarikat (AS) yang sedang berlaku sebagai alasan mencukupi untuk pengukuhan dolar yang ketara. Rizab Persekutuan (Fed) telah menyokong mata wang AS, tetapi sukar untuk menjelaskan mengapa kemerosotan ini berterusan. Pasaran terus membeli dolar tanpa sebab yang jelas dan mengabaikan semua faktor yang menyokong euro.

Untuk 1 Julai, kami menyorot tahap berikut untuk dagangan: 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1433, 1.1536–1.1542, 1.1585, 1.1657–1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1786, 1.1830–1.1837, serta garisan Senkou Span B (1.1474) dan garisan Kijun-sen (1.1385). Garisan penunjuk Ichimoku boleh berubah sepanjang hari, dan perkara ini perlu diambil kira semasa menentukan isyarat dagangan. Jangan lupa menetapkan pesanan Henti Rugi (SL) pada paras pulang modal sekiranya harga bergerak 15 pip ke arah yang menguntungkan. Langkah ini akan melindungi daripada potensi kerugian sekiranya isyarat tersebut adalah palsu.

Pada hari Rabu, Zon Euro akan mengeluarkan laporan inflasi bagi bulan Jun, manakala Amerika Syarikat akan mengeluarkan laporan ADP dan ISM, selain ucapan Presiden Bank Pusat Eropah (ECB) Christine Lagarde dan Pengerusi Rizab Persekutuan (Fed) Kevin Warsh. Memandangkan tumpuan pasaran kini tertumpu kepada Fed, kami akan memberi perhatian khusus kepada ucapan Kevin Warsh.

Cadangan Dagangan:

Hari ini, pedagang boleh kekal dalam kedudukan jual dengan sasaran pada garis Kijun-sen dan 1.1362 selepas lantunan daripada 1.1433. Kedudukan beli boleh dibuka dengan sasaran pada 1.1433 dan garis Senkou Span B jika pasangan mata wang membuat lantunan hari ini daripada garis kritikal atau tahap 1.1362.

Penjelasan untuk Rajah:

• Tahap sokongan dan rintangan harga ialah garis merah tebal yang menandakan kawasan di mana pergerakan boleh berakhir. Ia bukan sumber isyarat dagangan.
• Garis Kijun-sen dan Senkou Span B ialah garis penunjuk Ichimoku yang dipindahkan ke carta masa setiap jam daripada carta masa 4 jam. Ia merupakan garis yang kukuh.
• Tahap ekstrem ialah garis merah nipis yang menunjukkan paras di mana harga sebelum ini membuat lantunan. Ia merupakan sumber isyarat dagangan.
• Garis kuning mewakili garis aliran, saluran aliran, dan sebarang corak teknikal lain.
• Penunjuk 1 pada carta COT menunjukkan saiz kedudukan bersih bagi setiap kategori pedagang.